Points de contact
Dans une maison de courtage de Wall Street, le principal gestionnaire de relations pour un client institutionnel non financier est susceptible d'être un banquier d'investissement senior, en particulier un expert en souscription de titres ou en fusions et acquisitions.
Autrement, si le client utilise principalement la maison de courtage pour exécuter des opérations, un commercial ou un gestionnaire de compte peut gérer la relation. Dans une banque commerciale, ce gestionnaire de relations est tenu d'être un agent de crédit principal , dans le cas d'un client utilisant des prêts de cette banque.
Le représentant principal d'un client institutionnel non financier dans ses rapports avec des maisons de courtage ou des banques commerciales sera probablement un gestionnaire dans son département de trésorerie d'entreprise . Dans les relations avec les sociétés de gestion de portefeuille qui gèrent les comptes de retraite des employés et 401 (k), un gestionnaire du service des ressources humaines est susceptible d'être le représentant de la société.
Clients de petites entreprises
Les petites entreprises, en particulier celles qui n'ont pas de titres de créance ou d'actions cotées en bourse, sont normalement traitées comme des clients de détail . Leurs comptes seront généralement desservis par des conseillers financiers dans des maisons de courtage ou par des agents de crédit de petites entreprises dans des banques commerciales.
Clients de l'industrie des services financiers
Il y a beaucoup de relations avec les entreprises du secteur des services financiers, même parmi les grandes entreprises intégrées et diversifiées. En particulier, les maisons de courtage qui agissent à titre de teneurs de marché sont tenues d'avoir entre elles de gros volumes de transactions quotidiennes, de gérer leurs stocks de titres respectifs et de remplir des ordres de clients pour des titres qu'elles ne possèdent pas actuellement.
En outre, la souscription de titres nécessite souvent l'organisation de partenariats ad hoc (appelés «syndicats») entre un certain nombre d'entreprises afin de répartir les risques de souscription et de trouver des acheteurs pour les titres actuellement offerts. Plus l'émission de titres est importante, plus les syndicats de souscription et de vente sont importants.
Particuliers très riches
Les particuliers dont la valeur nette est extraordinairement élevée (par exemple, ceux dont l'actif dépasse 100 millions de dollars) peuvent être servis par l'entremise de canaux de vente institutionnels, plutôt que par les canaux de conseillers financiers qui servent les clients de détail. Ceci est particulièrement vrai si ces personnes ont leurs propres conseillers financiers (ou family offices) en dehors de l'entreprise en question, et utilisent plutôt cette entreprise strictement pour exécuter des transactions et pour obtenir des produits de placement.
Lignes institutionnelles
Notez que certains départements et secteurs d'activité dans le secteur des services financiers sont généralement définis comme étant de nature institutionnelle. La banque d'investissement est un exemple, basé sur la nature des clients.
Le négoce de titres est un autre exemple; Bien que cette fonction serve à la fois les clients particuliers et institutionnels, la prépondérance du volume des transactions tend à être au nom des institutions.
De plus, la fonction de négociation a tendance à avoir des liens étroits avec la fonction de banque d'investissement, qui crée des titres qui seront par la suite négociés sur le marché secondaire.
Bien que les rapports et les analyses élaborés par les services internes de recherche sur les valeurs mobilières tendent à cibler les conseillers financiers de détail et les clients de détail, ces groupes seront probablement organisés dans la moitié institutionnelle d'une entreprise diversifiée.